雪榕轉債中簽號

末"五"位數04843,54843,85584

末"六"位數001276,194914,251276,394914,501276,594914,751276,794914,994914

末"七"位數5990839

末"八"位數07417037,27417037,47417037,67417037,87417037

末"九"位數466516400,495690115,995690115

末"十"位數2660609850,3464290984

雪榕轉債，債項評級AA-，股轉價11.89，截止至6月23日，正股價格11.4元，股轉價值為95.88，股轉價值尚可。

發行規模5.85億元，無網下，預計滿額中簽率在2%左右。

債券利率：第一年 0.4%、第二年 0.7%、第三年 1.0%、第四年 1.5%、第五年 2.5%、第六年 3%，到期贖回價115元，票面利息尚可。

申購建議：公司基本面一般，股轉價值尚可，目前預測上市價格在107左右，積極申購!

6月21日晚間，上海雪榕生物科技股份有限公司(以下簡稱“雪榕生物”)發布公告稱，公司本次公開發行5.85億元可轉換公司債券已獲得證監會證監許可[2020]634號文核準。本次雪榕生物可轉債發行網上路演將于2020年6月23日(星期二)14:00-16:00在全景?路演天下舉行，申購日期為6月24日。根據公司公告，本次公開發行所募集資金擬用于泰國食用菌工廠化生產車間建設項目、山東德州日產101.6噸金針菇工廠化生產車間項目(第三期)以及補充流動資金。

據悉，本次可轉債發行的可轉債期限為自發行之日起6年，即自2020年6月24日至2026年6月23日，票面利率為第一年0.4%、第二年0.7%、第三年1.0%、第四年1.5%、第五年2.5%、第六年3.0%，付息方式為每年付息一次，計息起始日為本次可轉換公司債券發行首日。本次可轉債轉股期自可轉債發行結束之日2020年7月2日滿六個月后的第一個交易日2021年1月4日起至可轉債到期日2026年6月23日止，初始轉股價格為11.89元/股。

公開資料顯示，雪榕生物是一家以現代生物技術為依托，以工業化方式生產農產品(7.360, -0.20, -2.65%)的現代農業企業，主要產品包括金針菇、真姬菇、香菇、杏鮑菇等鮮品食用菌。公司深耕食用菌行業近二十年，在全國進行多品種、多區域布局。2019年底，公司食用菌日產能達1170噸，位居全國之首，屬于食用菌這個細分領域的“隱形冠軍”。

雪榕生物通過全面開展新營銷，賦予雪榕品牌新內涵，通過促進雪榕品牌小包裝產品的鋪貨率與購買率，并結合線上定向傳播的精準營銷，并深化“合伙人計劃”機制和持續增強研發創新能力，強化質量管理，保證生產穩定等多重舉措，經營業績持續向好。

雪榕生物2019年年報和2020年一季報顯示，公司2019年實現營業收入19.65億元，同比增長6.39%;實現歸母凈利潤2.20億元，同比增長45.47%;2020年一季度實現營業收入6.00億元，同比增長12.04%;實現歸母凈利潤1.70億元，同比增長24.66%。

據悉，本次可轉債順利發行和募集資金的到位，為泰國生產基地及華東基地產能替代項目順利建成投產提供資金支持。未來隨著各個工廠項目建設完成，公司有望憑借國內外雙線推進，帶動公司業績持續增長。