任何行業都不存在永恒的免費模式，從“免費”到“收費”則是互聯網產業發展的普遍規律，繼微信支付、支付寶先后啟動信用卡還款收費后，7月31日，京東金融也“官宣”自9月1日開始，超出最高免費還款額度部分將收取一定比例的服務費。支付巨頭之所以保留還款服務，是因為對該功能吸引和留存用戶有所期待，但仍可以看到，靠“免費還款午餐”吸引流量的階段已經告一段落，在監管加壓、糾正發展道路的過程中，通過什么手段吸引客戶、留住客戶也成為支付機構值得思考的問題。

京東金融收回“免費牌”

在移動支付行業高速發展的今天，過去大打“免費牌”的第三方支付平臺，如今開始更換玩法。7月31日，京東金融正式發布《關于信用卡還款服務規則調整的通知》稱，自9月1日開始，同一用戶每月最高可享有10000元的免費還款額度，超出最高免費還款額度部分將收取一定比例的服務費，單筆服務費小于0.1元的，按照0.1元收取，正式告別“免費”信用卡還款時代。

在開始收費前，京東金融還給用戶制定了一段“過渡期”，8月5日-31日期間，同一用戶在使用京東金融提供的“信用卡還款服務還款時，最高還款額度暫時調整為10000元，且免收服務費。至此，京東金融成為繼微信支付、支付寶后又一家“官宣”對信用卡還款不再完全免費的支付巨頭。

對比來看，京東金融此次給普通用戶開出的“免費額度”較支付寶和微信支付高，支付寶方面從今年3月26日起開始收取信用卡還款服務費：用戶每人每月享有2000元免費還款額度，也就是說，2000元以內依然免費，超出2000元的部分，按照0.1%收取服務費。以還款3000元為例，超出部分為1000元，按照0.1%計算，服務費為1元。但值得關注的是，5月1日，支付寶將信用卡還款的免費額度進行了調整，鉆石會員由原來的每月2000元免費額度調整為50000元，漲了48000元。

早自2017年12月1日起，微信支付就開始對用戶的信用卡還款業務進行收費，每位用戶每個自然月累計還款額超出5000元的部分按0.1%進行收費（最低0.1元），不超過5000元的部分仍然免費。2018年8月開始，微信支付將5000元的信用卡還款免費額度正式取消。

僅就信用卡還款這一項業務來看，“收費”對消費者的影響較為有限。麻袋研究院高級研究員蘇筱芮在接受北京商報記者采訪時表示，對于平時使用信用卡頻率較少、信用消費金額較低的用戶來講影響不大。而對于擁有經常性大額消費的用戶來說，為節約還款成本勢必會尋求其他方法，從而導致還款體驗度的降低。

還款收費擴大商業利益

在分析人士看來，支付巨頭之所以保留還款服務，是因為對該功能吸引和留存用戶有所期待，而從信用卡還款收費“下手”，反映出互聯網公司前期通過培養用戶使用習慣，后期通過收費來實現和擴大自身的商業利益。

一位支付機構相關人士向記者透露，以往用戶在各大平臺上的信用卡還款業務，一般都是免費的，但實際上這是各個平臺為了增加用戶黏性和增值服務推出的“補貼”行為，從信用卡還款的成本構成上看，當用戶通過支付機構發起從“銀行卡-信用卡”的還款行為時，支付機構是需要支付相應的通道費給銀行機構的。

“以往這一筆費用都是由平臺來‘代付’，所以許多用戶就以為信用卡還款是免費的業務，現在看起來平臺方是收費‘賺錢’了，實際上則不是，由于綜合經營成本上升等因素的影響，支付機構只是不再如此前一樣補貼給用戶相關的費用而已，并不存在支付機構針對信用卡還款而收費的說法。”上述支付機構相關人士說道。

另一方面，“斷直連”的推進和備付金集中存管也對支付機構產生了影響。2018年6月，《關于支付機構客戶備付金全部集中交存有關事宜的通知》規定，2019年1月14日實現備付金100%集中交存。所謂的支付機構客戶備付金，是非銀行支付機構預收客戶的待付貨幣資金，不屬于支付機構的自有財產。當平臺用戶足夠多、支付規模不斷增長的時候，這筆資金的規模就會十分可觀，是不少第三方支付機構收入的重要組成部分，運作好這筆不要利息的負債，也成為支付機構一門劃算的“生意”。

上游財經專家顧問江瀚認為，支付巨頭對信用卡還款業務不再完全免費是很正常的現象。在他看來，這也是整個支付產業發展的大勢所趨。“對于整個支付產業來說，隨著‘斷直連’的實施，產業正在日益規范化，原來支付機構直連銀行的商業模式在被逐漸取消，轉而變成了合規的通過網聯或者銀聯轉接的模式。在這樣的模式下，所有支付機構的每一筆交易都需要支付一定的成本，這個成本就看支付機構愿不愿意自己來承擔了。”江瀚說道。

那么“綜合成本”的上升，是不是一定需要收取費用？蘇筱芮指出，支付消費產生的運營成本不大可能由終端消費者來承擔，而是由開通服務的商家來承擔，但“綜合成本”的上升不一定對應費用的收取，還是要綜合衡量生態圈內整體的利潤情況。