存款利率和國債利率，都屬于無風險利率。一般來說，肯定是哪個利率高，選擇哪個好。

存款利率下調。

2015年我國開始放開利率浮動上下限，允許銀行根據需要設定優惠利率。但是為了解決銀行利率惡性競爭的問題，在央行主導下，我國商業銀行也建立了市場利率定價自律機制聯盟。

市場利率定價自律機制最初是以國家公布的基準利率為基礎上浮一定倍數。比如說，定期存款一般浮動上限為20%~30%，大額存單的浮動上限為40%~50%。但是由于杠桿效應，存款利率越高，浮動的上限就越大。三年期定期存款基準利率是2.75%，上浮50%可以達到4.125%。

6月21日，利率自律機制對存款利率上限實施改革，改倍數模式為加點模式。大型商業銀行對于活期存款、定期存款和大額存單的利率上限上浮加點為不超過10bP、50bp和60bp。其他銀行是10bP、75bp和80bp。也就是說三年期大額存單利率上限變為了3.35%和3.55%。比起過去動輒3.85%的利率要降低了不少。

國債利率下調。

國債實際上分為記賬式國債和儲蓄國債兩大類，記賬式國債一般在證券交易所交易，儲蓄國債一般通過銀行不定期發售。

大家接觸較多的是銀行發售的儲蓄國債，可以通過銀行的國債賬戶購買，或者銀行柜臺辦理。2019年當時的三年期國債票面利率是4%，五年期為4.27%。今年發售的國債利率已經降為了3.8%和3.97%，分別下降了20bP和30bp。

總體來說，相同年限的情況下，肯定是國債利率更具優勢一些。

萬一不到期，國債也可以申請提前贖回。相應的提前贖回利率會比到期利率低一些。不過儲蓄國債電子式的好處在于按年付息，有不少老人將其作為養老儲蓄使用。

相對而言，未來利率走低是大概率的趨勢。人們依靠國債和銀行存款的這些“躺贏”無風險收益會不斷降低，還是多多提升一些理財知識的好，可以通過其他理財方式獲取更高的收益。