此次的央行發(fā)布通知，改變了存款利率的調(diào)整機(jī)制模式，由過(guò)去基準(zhǔn)利率上浮比例的方法變成了”基準(zhǔn)利率+基點(diǎn)“的模式。其實(shí)如果僅僅是這么一種改變，那倒也不算啥，重要的是通過(guò)此次存款利率的調(diào)整機(jī)制，我國(guó)的存款利率自律委員會(huì)出手了，將整體銀行利率的上限限制住了，在一定程度上，中長(zhǎng)期定期存款利率確實(shí)是下調(diào)了。

之前可能很少人知道，我國(guó)存款領(lǐng)域還有著利率自律組織，此次給與所以銀行進(jìn)行約定，四大國(guó)有行活期存款、定期存款、大額存單基點(diǎn)上限最多可以分別上浮10bp、50bp、60bp，國(guó)有四大行除外的其他各類銀行基點(diǎn)上限，最多可以分別上浮20bp、75bp、80bp。未來(lái)銀行存款中可能存在的最高的存款產(chǎn)品，那就是四大行之外的其他銀行的大額存單產(chǎn)品了，最高利率也只剩下年化3.55%。

所以看到中長(zhǎng)期定期存款利率下調(diào)了，吸引力下降了，那隱藏的意思就是大家不要去做太多的中長(zhǎng)期儲(chǔ)蓄。那么將這部分錢做什么呢？其實(shí)主要就想引導(dǎo)做兩方面：

1.去做消費(fèi)。我們現(xiàn)在國(guó)內(nèi)大循環(huán)是需要增強(qiáng)消費(fèi)能力的，消費(fèi)可以促進(jìn)生產(chǎn)。儲(chǔ)蓄不能有效的擴(kuò)大需求，而消費(fèi)是可以的。

2.去做投資。投資與儲(chǔ)蓄是兩個(gè)不同的方面，儲(chǔ)蓄是將錢借給了銀行，自己不用。而投資是將錢用出去，希望通過(guò)產(chǎn)業(yè)的循環(huán)進(jìn)行增值，當(dāng)然也有可能產(chǎn)生投資虧損。不論投資是直接投入實(shí)體經(jīng)濟(jì)還是投入了所謂的金融理財(cái)產(chǎn)品，其實(shí)后者也是將錢用于實(shí)體經(jīng)濟(jì)，所以只要投資就相當(dāng)于實(shí)體經(jīng)濟(jì)的資金來(lái)源增多了。

那么此次央行的舉動(dòng)，能有效的將一部分中長(zhǎng)期的定期存款轉(zhuǎn)化成有效的消費(fèi)和投資嗎？其實(shí)還是比較難的，主要原因在于：

1.一些保守的銀行儲(chǔ)戶，即使存款利率下降，仍然會(huì)選擇存款銀行，因?yàn)橥顿Y是有風(fēng)險(xiǎn)的，不愿意承擔(dān)這種風(fēng)險(xiǎn)。

2.中長(zhǎng)期定期存款的儲(chǔ)戶，里面有一大部分群體是老年退休人士。這些錢是用于養(yǎng)老治療之用的,所以也不會(huì)因?yàn)榇婵罾式盗耍腿ハM(fèi)就去做有風(fēng)險(xiǎn)的投資。

3.我國(guó)的社會(huì)保障體系還不夠完善，儲(chǔ)蓄可以有效的積攢一些資金，供自己老年退休之用，目前的社保養(yǎng)老金還不足以過(guò)上一個(gè)相對(duì)無(wú)憂的老年生活。

所以這個(gè)3點(diǎn)原因的情況下，其實(shí)未來(lái)有可能中長(zhǎng)期的定期存款會(huì)有一定的下降，但是不會(huì)有太多的下降。