銀行理財門檻降低，由此向更多年輕客戶、貨幣基金客戶開放，一定程度上增強了銀行公募理財的吸引力。資料圖片

“您好，我是銀行的理財客戶經理，目前我行部分理財產品起購金額調整至1萬元，請問近期還有投資需求嗎？”日前，石家莊市民方慧接到某國有銀行理財經理打來的電話。“我之前在這家銀行購買過理財產品，那會還是5萬元起購的，現在買理財產品門檻都這么低了嗎？”

事實上，近日有不少同方慧一樣對銀行理財產品感興趣的投資者向筆者咨詢相關情況。對此，筆者走訪調查了省會一些銀行網點，詳細了解理財新變化。

多家銀行理財門檻低至1萬元

據筆者調查了解，目前各大銀行確實下調了部分理財產品的起售金額，普遍由過去的5萬元降至1萬元。這表明，自《商業銀行理財業務監督管理辦法》（以下簡稱“《辦法》”）正式落地以來，銀行以實際行動紛紛響應。

具體來看，9月28日《辦法》出臺，9月30日建行就在官網發布《中國建設銀行“乾元—惠享”（季季富）開放式凈值型人民幣理財產品調整首次購買起點金額的公告》，即產品首次購買起點金額由5萬元調整為1萬元，并于9月30日17時正式啟用。同一天，農行也宣布下調部分理財產品銷售起點，被調整銷售起點的理財產品多達43只，產品類別多樣，其中包括一些外幣理財產品，而上述調整于10月1日開始實施。其他三家國有大行，中行、交行、工行也于10月以來相繼下調理財產品起購金額。

股份制銀行也緊隨其后，招商銀行首先宣布下調理財產品投資門檻，之后，興業銀行、浦發銀行也紛紛跟進下調投資門檻。除此之外，光大、中信、民生、華夏、平安、渤海等銀行也在上個月下調部分在售公募理財產品起購金額至1萬元。

“理財產品起購金額下調后，我們通過打電話、發信息以及與客戶面對面講解等方式發布通知，及時營銷。起到了一定的效果，客戶的接納程度還可以。”石家莊市裕華路上一家股份制銀行網點的理財經理告訴筆者，“也有客戶主動來網點咨詢的，目前我行在售的1萬元起購的理財產品均為活期類，適合隨時用款，對資金流動性需求較高的客戶購買。”

另外一家國有行的理財經理表示：“雖然起購金額下調了，但是預期年化收益率在4%左右，與同期理財產品收益率相比并沒有降低。”

普通投資者有了更多的選擇

對于各家銀行調整理財產品起購點的行為，有專家分析，可以吸引更多的投資者入場，實現商業銀行服務投資者普惠金融的重要理念。“之前一些買不起銀行理財的投資者，現在買得起了，這意味著銀行能吸引更多的理財資金，擴大銀行理財資金總量。”因此，理財產品起購門檻下調，不僅對投資者是利好，從銀行角度來說，也增強了其“吸金”能力。

申萬宏源研報也指出，將公募理財產品起售門檻降至1萬元，且不同風險等級理財產品對應同一起售門檻，銀行理財由此向更多年輕客戶、貨幣基金客戶開放，一定程度上增強了銀行公募理財的吸引力。

說到這里，人們難免又想起市場上100元起購的公募基金，可謂低門檻投資的代表了。筆者咨詢一位國有行的基金顧問，該專家認為，當前一些線上理財投資產品不僅低門檻，甚至零門檻，在這種情況下，起購金額下調有利于銀行理財產品與公募基金等資管產品公平競爭，放下“身段”增強產品吸引力。而相較于公募基金，商業銀行理財產品的銷售起點金額在未來還有進一步調整的空間，這種說法在業內得到了普遍認可。

門檻低不等于盲目買，應培養科學理性的投資觀念

“原來5萬元只能選擇一款理財產品，現在最多有五種選擇，是不是意味著可以大膽放心地買買買了？”

然而據筆者調查了解到，實際上起購金額為1萬元的理財產品，其銷量低于起購金額為5萬元以上的理財產品。銀行工作人員表示，可能是由于產品投資門檻下調的時間還不長，或者是下調門檻的產品數量有限，投資者認購并不多，目前5萬以上理財產品投資仍然是主流。

另外，需要提醒投資者注意的是，銀行T+0理財大多是中低風險或中風險，資金大多投向于債券類資產，風險略高于貨幣基金。因此，投資者不可因為投資門檻降低就胡亂購買理財產品，還是要逐步轉變投資觀念，多注意產品的投資范圍、投資標的等信息，以防購買與自己實際承受能力不符的產品。特別是風險偏好偏低、更習慣于保本保收益的銀行理財產品客戶群體更不能盲目進行投資。