近期，銀行大額存單利率大幅上調(diào)引發(fā)市場廣泛關(guān)注。來自市場機(jī)構(gòu)的監(jiān)測數(shù)據(jù)顯示，4月以來，全國各大銀行的大額存單平均利率明顯上調(diào)，多家國有銀行扎堆推出利率上浮45%的大額存單，部分股份制銀行利率上浮甚至超過50%。隨著利率上調(diào)，全國多地銀行大額存單銷售火爆。

相比于定期存款，大額存單門檻更高，利息也高出不少。以投資20萬元購買一年期的大額存單為例，按利率上浮45%計(jì)算，其收益約為4350元；同樣金額的一年期定存，收益則為3500元，兩者收益相差850元。而30萬元的大額存單與同金額定存相比，一年期利息相差1050元，三年期則相差近萬元。

很難想象，今日備受青睞的大額存單此前已經(jīng)坐了長達(dá)近兩年的“冷板凳”。2015年6月央行發(fā)布《大額存單管理暫行辦法》后，首批試點(diǎn)9家銀行便發(fā)行了大額存單。但初期，大額存單始終處于“叫好不叫座”的尷尬境地。盡管其利率“碾壓”同期定存，但與其他金融理財(cái)產(chǎn)品相比，仍然存在門檻高、收益低等劣勢。無論是銀行還是投資者，對大額存單都未表現(xiàn)出太多興趣。

一年之后，為推進(jìn)大額存單業(yè)務(wù)發(fā)展，拓寬個(gè)人金融資產(chǎn)投資渠道，增強(qiáng)商業(yè)銀行主動(dòng)負(fù)債能力，央行對《大額存單管理暫行辦法》的部分內(nèi)容進(jìn)行修改，將個(gè)人投資人認(rèn)購大額存單起點(diǎn)金額不低于30萬元修改為不低于20萬元，但大額存單的市場表現(xiàn)依舊平平。

而此次大額存單能夠成功“逆襲”，利率毫無疑問當(dāng)居首功。此前，央行已經(jīng)放開存款利率浮動(dòng)上限，但受定價(jià)自律機(jī)制影響，大額存單利率上浮的上限普遍維持在基準(zhǔn)利率的1.3倍至1.4倍。而近期利率上調(diào)之后，部分銀行上浮超過1.5倍。市場上兩年期、三年期、五年期大額存單利率分別較普通定期存款利率高51個(gè)、70個(gè)、83個(gè)基點(diǎn)，較2017年年底的大額存單利率分別上調(diào)了9個(gè)、13個(gè)、14個(gè)基點(diǎn)。

大額存單打破堅(jiān)守近兩年的利率上限，關(guān)鍵或在于4月12日市場利率定價(jià)自律機(jī)制機(jī)構(gòu)成員召開的會(huì)議，會(huì)議討論了關(guān)于放開商業(yè)銀行存款利率自律上限的事宜。會(huì)后，多家銀行便迅速上調(diào)了大額存單的利率。

還有銀行從業(yè)者表示，大額存單吸引投資者，主要還不是靠收益率。作為穩(wěn)健型產(chǎn)品的代表，大額存單在提高收益的同時(shí)，還不斷創(chuàng)新提升綜合“性價(jià)比”，大額存單可轉(zhuǎn)讓、按月計(jì)息等新業(yè)務(wù)都是適應(yīng)投資者需求的新嘗試。

無論是提高利率，還是業(yè)務(wù)上的創(chuàng)新，大額存單業(yè)務(wù)的“含金量”已逐漸受到各方的正視。業(yè)內(nèi)人士給出的最樂觀預(yù)計(jì)是：未來，銀行的保本理財(cái)將很有可能被大額存單所取代。

不管這樣的預(yù)言是否最終實(shí)現(xiàn)，現(xiàn)實(shí)中的大額存單確實(shí)迎來了業(yè)務(wù)發(fā)展的機(jī)遇期。對銀行而言，市場利率走高、銀行存款“搬家”，讓銀行攬儲壓力不斷增大，加之資管新規(guī)落地，存款業(yè)務(wù)的重要性不斷上升。對投資者而言，隨著理財(cái)市場“剛兌”的打破，收益堪比理財(cái)?shù)拇箢~存單，無疑更有保障。有業(yè)內(nèi)人士預(yù)計(jì)，5月份，將有更多銀行發(fā)行大額存單，其利率或保持上行。