將十萬閑余資金全部存入余額寶，這樣的資產配置肯定不合理。

顯然你違背了資產配置的含義，所謂資產配置是各種金融關系按照負相關的關系組合成一個資產，當其中一項資產發生風險，與之負相關的資產會大幅受益，從而抵消單一資產的風險波動，獲取市場平均收益的投資和理財。你全部投入余額寶，明顯不妥。

當前余額寶貨幣基金的收益全部跌破了3%。截止2020年1月18日，最高收益為某順長城貨幣A，7天年化收益2.971%，最低為某某銀富貨幣A，7天年化僅僅2.38%。而2019年全年通脹均值2.9，換言之90%的貨幣基金其回報連通脹都沒有跑贏，這樣的理財還叫理財嗎？

未來市場利會進一步的下降，貨幣型基金的收益只會越來越低。

當前，銀行的大額存單、智能存款和一般性存款總之上都高于貨幣型基金的收益。

大額存單看，其最低參與門檻是20萬，題主剛好20萬，完全可以參與，大額存單目前年化收益約4.2%，例如農業銀行為4.125%，招行為4.18%。

一般中長期定存，3年期基準利率為2.75%，5年期同樣為2.75%，考慮資金的效率和資金用途的不確定性，建議選擇3年，但是一般性存款幾乎所有銀行都有上浮，假設上浮50%，其收益為2.75%*1.5=4.125%，和大額存單不相上下。

民營銀行的智能存款目前回報均值約為5%，激進銀行高達5.4%，這是一個我自己參與的品種。

最后提示大家：央行要求各銀行所有理財產品凈值化，給予各銀行2020一年的過渡期。

綜述：不管是從投資理財的含義，還是投資的回報，亦或是可替代的理財產品看，20萬全部放在余額寶是非常糟糕的一個決定。