
12月19日晚,中國人壽公告,擬與關聯方國壽置業成立有限合伙基金,各自出資41.6億元、10萬元,投向上海虹口區瑞虹新城項目一部分資產,并最終擁有其49.5%的權益。
根據公告,中國人壽保險股份有限公司(“中國人壽”)(作為有限合伙人)與國壽置業投資管理有限公司(“國壽置業”)(作為普通合伙人)擬于2017年12月20日或之前訂立《上海丸晟實業合伙企業(有限合伙)合伙協議》,藉以成立上海丸晟實業合伙企業(有限合伙)(“合伙企業”)。
合伙企業的募集資金總額為人民幣4,160,100,000元,其中,中國人壽認繳出資人民幣4,160,000,000元,國壽置業認繳出資人民幣100,000元。國壽置業擬指定國壽資本投資有限公司(“國壽資本”)作為合伙企業的管理人。
由于國壽資本為中國人壽保險(集團)公司全資子公司國壽投資控股有限公司的全資子公司,國壽置業為國壽資本的全資子公司,本交易構成關聯交易。
合伙企業將以募集資金向Hollyfield Holdings Limited(恒輝有限公司)(“恒輝公司”)收購其所持上海瑞虹新城有限公司(“目標公司”)21.4%的股權,并據此獲得目標公司所持目標資產49.5%的權益。
合伙企業將以募集資金向恒輝公司收購其所持目標公司21.4%的股權。目標公司持有瑞虹新城項目中的目標資產和非目標資產。瑞虹新城項目是位于上海市虹口區包含零售、娛樂、酒店、辦公樓和住宅的綜合性項目,其中,目標資產包括瑞虹新城項目中的一處在建工程—10號地塊(擬建成計容面積超過280,000平方米的寫字樓和商業綜合體)及三處商業地產(建筑面積總計超過110,000平方米)—3號地塊商場(月亮灣)、6號地塊商場(星星堂)及二期商場。
中國人壽稱,目標資產地處上海市虹口區中心,是上海內環內稀缺的高質量綜合居住小區。該公司通過合伙企業投資目標資產,可以加大保險資金對核心城市優質區域的配置力度,抓住核心資產價值上揚周期,獲取較高投資收益。
公告稱,本次交易的風險主要包括兩大風險。一是市場風險,電子商務的發展對目標資產項下的商業地產的未來運營提出挑戰;但虹口區是上海人口密度最集中的區域,區域內大型商業較少,一定程度上降低了本次交易的市場風險。二是目標公司治理風險,目標公司的資產被劃分為目標資產和非目標資產,目標資產可能會受到非目標資產的影響。合伙企業將通過在目標公司派駐人員等多項措施降低治理風險。